W książce tej zostały omówione trzy podstawowe rodzaje finansowych instrumentów pochodnych: kontrakty futures, opcje i swapy. Obok omówienia charakterystyki podstawowych instrumentów pochodnych, czytelnicy znajdą tu miedzy innymi prezentacje podstawowych zasad ich wyceny oraz zależności pomiędzy cenami walorów bazowych a cenami derywatów (premią w przypadku opcji, ceną terminową w przypadku kontraktów futures). Dużo uwagi poświęcono tu również zagadnieniom związanym z inżynierią finansową - dziedziną zajmującą się wykorzystaniem derywatów do zarządzania ryzykiem.

Celem książki jest przede wszystkim wprowadzenie w mało jeszcze u nas znaną tematykę instrumentów pochodnych, z którego skorzystać mogą zarówno studenci kierunków ekonomicznych, pracownicy instytucji finansowych, jak i wszyscy ci, którzy interesują się teorią i praktyką inwestowania.

Zadaniem tej książki, stanowiącej wprowadzenie w dziedzinę instrumentów pochodnych, jest wyjaśnienie zaawansowanych metod i narzędzi rynku finansowego, które może być przydatne zarówno profesjonalistom, jak i inwestorom indywidualnym. Poczyniono tu wszelkie możliwe wysiłki w celu ograniczenia wymagań matematycznych stawianych czytelnikowi, dając jednocześnie możliwość szerszego zrozumienia sposobów wykorzystania instrumentów pochodnych w handlu, wycenie i zarządzaniu ryzykiem.

Warszawa 1997; okładka: miękka